Geriausi/os Trumpos trukmės obligacijų ETF šalyje Austrija
Investavimas į Trumpos trukmės obligacijų ETF yra pagrindinė strategija gyventojams šalyje Austrija, norintiems apsaugoti savo santaupas nuo infliacijos. Kai ECB €STR yra 2.185%, o Austrija 10 metų obligacijų pajamingumas — 3.32%, vidutinis bruto pajamingumas čia pateiktų Trumpos trukmės obligacijų ETF yra 2.71%.
Pritaikius Austrija 27.5% mokesčio tarifą ir 2.9% infliaciją (SVKI metinis), geriausia galima pasirinkimas duoda -0.97% realią grąžą. Norint išsaugoti perkamąją galią, reikia žiūrėti plačiau nei vien nominalią palūkanų normą.
Trumpos trukmės obligacijų ETF šalyje Austrija: dabartinė rinkos apžvalga
Iš 5 Trumpos trukmės obligacijų ETF pasiūlymų, šiuo metu stebimų šalyje Austrija, 0 užtikrina teigiamą realią grąžą atskaičius mokesčius ir infliaciją. Dabartinis lyderis yra Amundi Prime Euro Gov Bonds 0-1Y su 2.71% bruto — tai atitinka -0.97% realią grąžą pritaikius 27.5% mokestį ir 2.9% infliaciją šalyje Austrija.
Trumpos trukmės obligacijų ETF šalyje Austrija: palūkanų normų perspektyva
ECB indėlių galimybės palūkanų norma yra 2.25% – 0.25 procentinio punkto didesnė nei prieš metus. Ji nustato apatinę ribą tam, kiek gali mokėti euro zonos bankai ir fondai, todėl būtent šis skaičius ir judina šią rinką. Kitas Valdančiosios tarybos sprendimas bus po 8 dienų. Pažiūrėkite, ko tikisi rinka · kiekvienas palūkanų normos pokytis nuo 2022 m..
Trumpos trukmės obligacijų ETF perkainojami keičiantis jų portfelio popieriams, todėl pinigų politikos pokyčius paprastai pasiveja per kelis mėnesius. Trumpa trukmė taip pat riboja kapitalo nuostolį, jei pajamingumas kiltų.
Infliacija šalyje Austrija siekia 2.9%, o 2025 m. vidurkis buvo 3.6%. Tai kartelė, kurią trumpos trukmės obligacijų etf pajamingumas turi peršokti, kad jūsų pinigai realiai augtų, – būtent tai ir matuoja aukščiau pateikta lentelė, atskaičius mokesčius.
Kas yra Trumpos trukmės obligacijų ETF?
Trumpalaikių obligacijų ETF investuoja į euro zonos vyriausybės obligacijas, kurių terminas yra nuo 0 iki 1 metų. Jie siūlo patogų būdą gauti valstybės skolos ekspoziciją be atskirų obligacijų pirkimo.
Kaip veikia Trumpos trukmės obligacijų ETF?
ETF akcijas perkate per bet kurį brokerį, iškart gaudami euro zonos trumpalaikių vyriausybės obligacijų portfelio ekspoziciją. Kadangi obligacijos turi labai trumpą terminą, palūkanų normos rizika yra minimali.
Istorinė raida
Palyginkite vidutinę Trumpos trukmės obligacijų ETF grąžą su infliacija
Palyginkite Trumpos trukmės obligacijų ETF pajamingumą šalyje Austrija
| Įstaiga | Bendras pajamingumas | Po mokesčių | Realioji grąža | Išsamiau |
|---|---|---|---|---|
Amundi Prime Euro Gov Bonds 0-1Y EU | 2.71% | 1.93% | -0.97% | TER: 0.05%, YTM ~2.45%, ultra-short eurozone government bonds |
Vanguard EUR Eurozone Gov Bond 0-1Y EU | 2.71% | 1.92% | -0.98% | TER: 0.07%, ultra-low cost, passive eurozone sovereign 0-1Y |
iShares € Govt Bond 0-1yr (IEGE) EU | 2.71% | 1.90% | -1.00% | TER: 0.09%, YTM ~2.45%, eurozone sovereign debt 0-1Y duration |
Xtrackers II EUR Corporate Bond 0-1Y EU | 2.71% | 1.88% | -1.02% | TER: 0.12%, YTM ~2.90%, eurozone corporate bonds 0-1Y |
Lyxor EUR 2-10Y Inflation Expectations EU | 2.71% | 1.79% | -1.11% | TER: 0.25%, inflation-linked bonds, hedges inflation risk |
Pagrindiniai aspektai investuotojams šalyje Austrija
- Labai maža trukmės rizika — obligacijos grąžinamos per 0–1 metus
- Išlaidų rodikliai paprastai 0,05–0,15%
- Diversifikacija tarp kelių euro zonos valstybių emitentų
- Pajamingumas atspindi trumpalaikę vyriausybės obligacijų kreivę
- Pasiekiami pagrindinėse Europos biržose
Trumpos trukmės obligacijų ETF šalyje Austrija: Ką turite žinoti
Trumpos trukmės obligacijų ETF Austrijoje apmokestinami 27,5% KESt nuo prieaugio. Kaupiamosioms klasėms taikomos tariamojo paskirstymo taisyklės, sukuriančios metinį apmokestinimo momentą net ir be faktinių išmokų. Į tai Austrijos investuotojai turėtų atsižvelgti rinkdamiesi tarp kaupiamųjų ir paskirstančiųjų akcijų klasių.
Dažniausiai užduodami klausimai
Kuo skiriasi trumpalaikių obligacijų ETF nuo pinigų rinkos ETF?
Pinigų rinkos ETF investuoja į vienos nakties instrumentus, seka €STR. Trumpalaikių obligacijų ETF investuoja į 0–1 metų vyriausybės obligacijas.
Kokia yra palūkanų normos rizika?
Labai maža. Kadangi obligacijos išperkamos per metus, portfelio trukmė yra minimali (paprastai 0,3–0,5 metų). Palūkanų normoms pakilus vienu procentiniu punktu, grynoji vertė sumažėtų maždaug 0,3–0,5%, ir tai greitai atsistato, kai obligacijos išperkamos ir pakeičiamos didesnio pelningumo popieriais.
Kokie trumpalaikių obligacijų ETF prieinami Europoje?
Populiarūs pasirinkimai: iShares EUR Govt Bond 0-1yr, Amundi Prime Euro Gov Bond 0-1Y, Xtrackers Eurozone Govt Bond 0-1Y.
Norite sužinoti daugiau apie Trumpos trukmės obligacijų ETF?
Perskaitykite išsamų vadovą apie Trumpos trukmės obligacijų ETF →